Pentru prima dată în ultimul deceniu, băncile europene sunt pe cale să înregistreze o stagnare pe piața de credite ipotecare. Motivul: ratele ridicate ale dobânzilor. Cu toate acestea, se așteaptă o redresare începând cu 2025.
În ultimii doi ani, debitorii au fost descurajați să contracteze noi credite ipotecare în zona euro, deoarece Banca Centrală Europeană (BCE) a ridicat ratele dobânzilor la niveluri record, după o perioadă prelungită de rate negative.
Cererea de credite va stagna până la finalul anului
Conform unei analize EY a datelor Autorității Bancare Europene și ale băncilor naționale din Germania, Franța, Spania și Italia, se așteaptă ca tot ce înseamnă credite ipotecare în zona euro să nu înregistreze nicio creștere în acest an, față de o creștere de 4,9% în 2022. Precedenta cea mai scăzută rată de creștere a fost de 0,2 % în 2014.
„Piața imobiliară continuă să fie cea mai afectată, cu o creștere staționară în acest an, dar pe măsură ce costurile de trai și de împrumut scad, cumpărarea de locuințe, precum și cererea de credite atât din partea consumatorilor, cât și a întreprinderilor ar trebui să se redreseze”, a declarat Omar Ali, lider global pentru servicii financiare la EY.
Compania de consultanță se așteaptă ca împrumuturile ipotecare să își revină din 2025, cu o creștere de 3,1 %, și să crească la 4,2 % în anul următor, pe măsură ce costurile de împrumut scad și inflația încetinește, atenuând unele dintre presiunile asupra pieței imobiliare.
BCE și-a majorat principala rată a dobânzii de la 0 % în 2022 la un nivel record de 4 % în 2023
BCE și-a majorat principala rată a dobânzii de la 0 % în 2022 la un nivel record de 4 % în septembrie anul trecut, în urma unor măsuri similare luate de Banca Angliei și Rezerva Federală pentru a încerca să abordeze creșterea inflației.
În iunie, BCE a redus dobânda principală la 3,75 % și se așteaptă să facă noi reduceri în lunile următoare, pe măsură ce inflația scade. Creditele ipotecare reprezintă aproape jumătate din totalul împrumuturilor din zona euro, deși și alte forme de credit au fost afectate în ultimii ani.
Creditarea întreprinderilor a scăzut cu 0,1% anul trecut și se preconizează că va crește cu doar 0,5% în acest an. Cu toate acestea, EY estimează că creșterea va ajunge la 4,2 % în 2026, cu o creștere puternică în Franța și Germania.
Se preconizează o creștere a creditului de consum de la 0,9% în acest an la 4,2% în 2026.
50% din totalul împrumuturilor constă în credite ipotecare
EY prognozează că, deși băncile vor înregistra pierderi ușor mai mari din cauza creditelor neplătite. Acestea nu prezintă un risc serios pentru creditori. Se preconizează că împrumuturile neperformante vor crește de la 2 % din totalul împrumuturilor în acest an la 2,3 % în 2025 și 2026, dar cu mult sub vârful atins în timpul crizei datoriilor din zona euro în 2013, de 8,4 %.
„Pe măsură ce mediul economic se îmbunătățește, băncile vor putea să se concentreze mai mult pe agendele lor de creștere și transformare, pentru a susține succesul pe termen mai lung”, a declarat Ali, potrivit Financial Times.
